Aave là một giao thức thị trường tiền tệ phi tập trung cho phép người dùng cho vay và mượn tiền điện tử một cách không cần sự tin cậy. Có rất nhiều loại tiền điện tử để lựa chọn và Aave cung cấp cả lãi suất ổn định và lãi suất thay đổi cho người dùng.
Hôm nay, chúng ta đang xem xét kỹ hơn Aave vì nó đang nhanh chóng khẳng định mình là công ty dẫn đầu thị trường trong lĩnh vực cho vay và đi vay của tài chính phi tập trung (DeFi). Giống như các giao thức DeFi khác, không yêu cầu quá trình đăng ký dài dòng, cũng như không yêu cầu bất kỳ tài liệu KYC (Biết khách hàng của bạn) hoặc AML (Chống rửa tiền).
Aave hoạt động như thế nào?
Để giao dịch trên Aave, người cho vay phải gửi tiền vào các liquidity pool (nhóm thanh khoản) và sau đó người dùng có thể vay từ các nhóm này. Mỗi nhóm đặt tài sản sang một bên làm dự trữ để phòng ngừa sự biến động. Các khoản dự trữ này cũng giúp đảm bảo rằng người cho vay có thể rút tiền của họ khi họ sẵn sàng thoát khỏi giao thức.
Aave có gần 20 loại tiền điện tử khác nhau có sẵn để cho vay và vay. Bao gồm trong kho dự trữ này là một số thứ mà bạn có thể đã nghe nói đến: DAI, ETH, BAT, LINK, MANA, MKR, SNX, USDT, USDC, TUSD, USDT, sUSD, BUSD, KNC, LINK, wBTC, ZRX, và tất nhiên, chính token AAVE nữa. Tuy nhiên, không phải tất cả các loại tiền điện tử đều có thể được sử dụng làm tài sản thế chấp.
Cách vay tiền trên Aave
Trước tiên, người ta phải khóa tài sản thế chấp để vay. Và số tiền bị khóa phải lớn hơn số tiền đã vay. Nếu bạn đã quen thuộc với thị trường tiền tệ DeFi, thì bạn sẽ nhận ra khái niệm về các khoản vay thế chấp quá mức. Với Aave, số tiền đó thường dao động từ 50 đến 75%. Và người đi vay phải duy trì tỷ lệ thế chấp. Nếu không, những người dùng khác có thể thanh lý chúng. Và họ sẽ được khuyến khích làm như vậy bằng cách mua lại vị trí được thế chấp dưới mức của họ để được chiết khấu.
Bất kể người dùng ký gửi tài sản thế chấp để cho vay hay đi vay, họ sẽ nhận được aToken để đổi lấy. Vì vậy, 10 DAI được gửi sẽ trả lại 10 aTokens. Các aToken tích lũy tiền lãi từ việc cho vay và chúng có thể được mua lại trên cơ sở 1:1. Aave cũng có các nhóm thanh khoản được thiết lập trên Balancer và Uniswap để trợ giúp mọi vấn đề về thanh khoản để người dùng có thể rút tiền khi sẵn sàng. Aave cũng sử dụng Chainlink như một oracle để thu thập dữ liệu về giá.
Lợi thế của Aave
Nói chung, nếu bạn đã đọc các bài viết khác của chúng tôi về DeFi, nhiều tính năng trong số này mà Aave cung cấp sẽ quen thuộc với bạn. Xét cho cùng, các giao thức DeFi có chung các đặc điểm. Tuy nhiên, đây là điểm mà Aave tự phân biệt với các công ty cùng ngành: Khoản vay cực nhanh - hay vay chớp nhoáng - hoặc flash loan (khoản vay không thế chấp), chuyển đổi tỷ giá và các loại tài sản thế chấp duy nhất.
Flash loan hay còn gọi là cho vay chớp nhoáng
Các khoản vay chớp nhoáng (Flash Loan) là một ưu điểm tuyệt vời của Aave và người dùng không cần bất kỳ tài sản thế chấp nào để sử dụng chúng. Đúng vậy, không có tài sản thế chấp! Làm sao có thể như thế được?
Thay cho tài sản thế chấp, có những yêu cầu về thời gian. Nói cách khác, người dùng phải trả lại khoản vay trong cùng một giao dịch. Nếu không, toàn bộ giao dịch sẽ thất bại.
Flash loan là DeFi tương lai và thế hệ tiếp theo. Chúng là đóng góp quan trọng nhất của Aave và chúng có tiềm năng đáng kinh ngạc. Vì mã này là mã nguồn mở nên các nhà phát triển khác sẽ có thể cung cấp chúng trên nền tảng của họ. Và các khoản cho vay nhanh có nguồn gốc từ không gian tiền điện tử. Nói cách khác, chúng không phải là thứ mà Aave vay mượn từ thế giới tài chính truyền thống và được tạo lại trong DeFi. Không, chúng là thứ hoàn toàn mới.
Bài viết này sẽ không đi sâu vào những cách phức tạp mà các nhà giao dịch kiếm được từ Khoản vay nhanh vì chúng phức tạp về mặt kỹ thuật. Nhưng lời giải thích đơn giản là, người dùng phải hoàn trả số tiền đã vay vào thời điểm khối tiếp theo được khai thác. Nếu không, mọi giao dịch đã xảy ra với số tiền đã vay sẽ bị hủy.
Yield farming
Có vẻ như không thể kiếm tiền với Khoản vay chớp nhoáng trong khoảng thời gian ngắn mà một nhà giao dịch phải thực hiện phép thuật của mình. Chúng thường được sử dụng cho Yield Farming, nhưng tiềm năng mà những khoản vay này sở hữu còn lâu mới được nhận ra vào thời điểm này. Hiện tại, có ba trường hợp sử dụng cho Khoản vay nhanh:
Chuyển đổi lãi suất
Lãi suất chịu tác động của lực cung cầu. Đối với các giao thức cho vay như Aave, mối quan hệ giữa tính thanh khoản của nhóm và nhu cầu vay sẽ quyết định lãi suất. Vì vậy, khi nhu cầu vay tăng lên, nó làm giảm tính thanh khoản khả dụng, lãi suất tăng và người gửi tiền tạo ra nhiều thu nhập hơn.
Các nền tảng cho vay thường khóa người dùng vào lãi suất cố định hoặc lãi suất thay đổi. Tuy nhiên, với Aave, người dùng có thể chuyển đổi giữa lãi suất ổn định hoặc thay đổi. Điều này đảm bảo họ có thể nhận được mức lãi suất tốt nhất cho khoản vay.
Lãi suất thay đổi hoạt động như đã đề cập ở trên. Các thuật toán xác định lãi xuất dựa trên nhu cầu đối với nhóm tài sản. Với nhu cầu lớn hơn, cả người cho vay và người đi vay sẽ thấy lãi suất tăng.
Lãi suất ổn định, mặt khác, là khác nhau. Nó được xác định bằng cách lấy trung bình lãi suất trong 30 ngày qua cho một tài sản cụ thể. Lãi suất ổn định giúp người vay yên tâm khi biết rằng lãi suất của họ sẽ không chênh lệch đáng kể trong suốt thời hạn của khoản vay.
Tuy nhiên, đừng nghĩ lãi suất ổn định là lãi suất cố định. “Ổn định” trong trường hợp này chỉ có nghĩa là nó là một loại lãi suất biến đổi ổn định hơn. Những lãi xuất này ít bị ảnh hưởng bởi sự biến động của thị trường.
Điều làm cho chúng trở nên độc đáo là người dùng trên Aave có thể chuyển đổi giữa lãi xuất ổn định và lãi xuất thay đổi bất kỳ lúc nào. Và nhóm dường như đang trở nên tích cực hơn với mô hình lãi suất của họ để đảm bảo người dùng của họ nhận được con số mà họ đang muốn đạt được.
Tài sản thế chấp duy nhất
Nếu bạn đang tìm kiếm sự đa dạng khi lựa chọn các loại tài sản thế chấp, thì không cần tìm đâu xa. Aave có nhiều loại tài sản thế chấp DeFi đa dạng nhất trong không gian. Chúng tôi đã đề cập đến một số ở đầu bài viết. Nhưng bên cạnh các token phổ biến hơn như ETH, DAI và USDC, người vay sẽ sớm có thể nhận các vị thế trên token Uniswap LP và TokenSets.
Cách sử dụng Aave
Để bắt đầu, bạn sẽ cần một ví Web 3.0 như Metamask. Sau đó, truy cập https://app.aave.com/ và kết nối để gửi tiền của bạn. Từ đó, bạn có thể chọn một tài sản, số tiền bạn muốn cho vay và gửi token của bạn vào nhóm cho vay. Bạn luôn có thể theo dõi tiền lãi tích lũy của mình trong bảng điều khiển Aave.
Như đã đề cập trước đó, bạn sẽ nhận được aToken khi gửi tiền của mình. aTokens của Aave tương tự như cTokens của Compound vì bạn sẽ có một tài sản sinh lãi. Tuy nhiên, chúng khác nhau ở chỗ mỗi aToken sẽ luôn bằng tài sản cơ bản của nó. Token aETH sẽ có cùng giá trị với ETH.
Ngoài ra, cTokens đánh giá cao về giá trị với tiền lãi kiếm được, trong khi aTokens sẽ chỉ tăng về số lượng với tiền lãi kiếm được. Vì vậy, khi sự quan tâm của bạn tăng lên, số lượng aToken của bạn sẽ tăng lên. Trong khi chúng ta đang nói về chủ đề Tài chính tổng hợp, hãy xem cách nó so sánh với Aave.
Aave so với Compound
Cả Aave và Compound đều thế chấp quá mức các giao thức cho vay của họ. Cả hai đều sử dụng các nhóm cho vay mà từ đó người dùng có thể vay tiền. Và cả hai đều có token quản trị (xem bên dưới).
Về sự khác biệt, Aave phức tạp hơn Compound. Điều này có thể tốt và xấu. Compound thích hợp hơn ở chỗ giao diện người dùng (UI) của nó dễ điều hướng hơn. Tuy nhiên, đồng thời, điều tốt cho Aave là nó cung cấp nhiều tính năng hơn so với đối thủ đơn giản hơn của nó.
Ngoài ra, Compound không cung cấp lãi suất ổn định, ít chuyển đổi lãi suất hơn nhiều giữa lãi suất ổn định và lãi suất thay đổi. Compound cũng không cung cấp các khoản cho vay nhanh. Và tại thời điểm viết bài này, nó chỉ có sẵn 9 loại tài sản trong khi Aave có đến 20 loại. Tuy nhiên, đến thời điểm hiện tại (bài này được dịch) thì Compound cũng có flash loan và số lượng tài sản trên cả 2 nền tảng này đều đã nhiều hơn).
Nhìn chung, có vẻ như Aave một giao thức cho vay thắng hơn, nhưng Compound dễ sử dụng hơn vì nó có ít tính năng hơn. Nó cũng khuyến khích người cho vay và người đi vay tham gia bằng cách cung cấp cho họ các phần nhỏ của token COMP trong các khoảng thời gian thường xuyên như những cú đánh nhỏ dopamin để thu hút họ.
Aave cung cấp nhiều loại hỗ trợ tài sản hơn, trong khi Compound chỉ mới bắt đầu mở rộng các dịch vụ sản phẩm của mình thông qua các đại biểu quản trị.
Chắc chắn cuộc cạnh tranh giữa Compound và Aave sẽ ngày càng nóng lên. Mỗi người sẽ cố gắng cung cấp sản phẩm mở rộng, lãi suất tốt hơn và cải thiện trải nghiệm người dùng của họ. Nhưng Aave chỉ mới bắt đầu hoạt động khi đề cập đến quản trị cộng đồng trong khi Compound sắp trở thành Tổ chức tự trị phi tập trung (DAO) hoạt động đầy đủ. Cả hai đều có lợi thế của họ, vì vậy sẽ rất thú vị để xem nó diễn ra như thế nào.
Token AAVE
Trước đây token của AAVE có tên là LEND, nhưng sau khi phát triển nó đã được đổi tên thành AAVE cho có sự thống nhất và dễ nhớ. Bằng cách nắm giữ AAVE, người dùng có thể được chiết khấu phí. AAVE cũng sẽ được đặt cọc để quản trị. Điều này có nghĩa là những người cho vay AAVE sẽ có tiếng nói trong định hướng tương lai của dự án. Hơn nữa, những người cho thuê sẽ có thể stake nó để kiếm được một phần phí từ tiền lãi đã trả. Do đó, nhóm token đã stake nói trên có thể hoạt động như dự trữ khẩn cấp trong trường hợp thanh khoản độc hại hoặc sự kiện thiên nga đen.
Tương lai của Aave
Giống như các giao thức khác trong năm DeFi 2020, Aave đã tạo ra một miếng bánh ngon trên thị trường. Và trong khi vẫn còn tương đối mới và chưa hoàn thiện, Aave cũng cho một mức yield (lợi suất) thuộc loại tốt nhất trên thị trường.
Nó hỗ trợ rất nhiều loại tài sản, tính năng và công cụ để các nhà phát triển khác có thể tích hợp một số tính năng này vào dự án của họ. Xét cho cùng, xây dựng bằng các khối Lego chính là mục đích của DeFi. Aave đã giữ vị trí số 3 về tổng giá trị bị khóa (TVL), theo DeFi Pulse. Họ cũng cung cấp tính thanh khoản cao và sử dụng Nexus Mutual để bảo vệ chống lại rủi ro hợp đồng thông minh.
Nhưng Aave sẽ phải đối mặt với những thách thức tương tự như các dự án DeFi khác. Cụ thể là, làm thế nào để tiếp nhận những “chuẩn mực” từ thế giới tài chính truyền thống. Rốt cuộc, ai bên ngoài DeFi sẽ muốn sử dụng các giao thức này? Các dịch vụ như Hỗ trợ khách hàng có thể là thứ gì đó trở nên tập trung không? Chúng ta sẽ thấy về sau.
Các khoản chớp nhoáng để giải cứu
Các khoản vay trong lịch sử đã được giao dịch vì một lý do - để có thêm tiền. Người đi vay tìm kiếm nhiều vốn hơn số vốn mà họ hiện đang sở hữu. Vì vậy, ai sẽ muốn vay ít hơn số tiền họ hiện đang sở hữu? Nó giống như nói: “Được rồi, tôi sẽ cho bạn 500 đô la thế chấp để vay 100 đô la. Một thỏa thuận như vậy!
Những loại khoản vay này chỉ có ý nghĩa đối với những người biết rằng họ có thể hối hả và chuyển tiền xung quanh việc staking và Yield Farming để kiếm đủ tiền lãi khiến nó trở nên đáng giá. Nhưng ai ngoài DeFi Wizards có thể thực hiện các giao dịch như vậy?
Lập luận có thể được đưa ra rằng Khoản vay nhanh cho phép những người không có tài sản cố gắng kiếm lợi nhuận trong DeFi. Nếu cơ hội đó một mình thu hút nhiều người bên ngoài hơn, thì điều đó chỉ có thể tốt cho DeFi, phải không?
Từng có một câu chuyện kể về một hacker đã kiếm được 360,000 đô la lợi nhuận từ khoản vay chớp nhoáng 10 đô la. Không phải ai cũng muốn quảng bá việc hack, nhưng thực tế là nó có thể được thực hiện đã khá thú vị. Người ta không bao giờ có thể cố gắng kiếm được những khoản lợi nhuận khổng lồ như vậy trong tài chính truyền thống mà không phải chịu rủi ro lớn về đòn bẩy, tài sản thế chấp, v.v. Vẻ đẹp của các khoản cho vay chớp nhoáng nằm ở đó. Nếu kế hoạch tổng thể của người vay không hoạt động, giao dịch sẽ bị hủy. Đơn giản chỉ là như vậy. Thật là điên. Những loại khoản vay này rất thú vị và chúng mang đến cho những người chấp nhận sớm vô số cơ hội.
Phần kết luận
Người sáng lập của Aave, Stani Kulechov, tin rằng các nhà đầu tư phổ thông có thể tham gia một khi các rủi ro đã được định lượng và công khai. Tiền điện tử dễ biến động giá vẫn còn đáng sợ đối với những người không chấp nhận rủi ro. Tuy nhiên, nhóm Aave đang nghiên cứu các cách mới để bảo vệ các nhà cung cấp thanh khoản bằng các cơ chế quản lý rủi ro nhằm bảo vệ vốn được giữ trong giao thức của họ.
Một điều chắc chắn là; bối cảnh DeFi ngày càng trở nên phức tạp hơn với các sản phẩm và công cụ mới dường như liên tục vượt trội so với những sản phẩm và công cụ tiền nhiệm của chúng. Chắc chắn đó là một không gian rất thú vị.
Nguồn: Moralis
Blockchain, Crypto, DeFi, NFT, Tài sản số,... là những lĩnh vực biến đổi không ngừng. Để có thông tin và kiến thức cập nhật về lĩnh vực này, bạn chỉ cần truy cập BuocNgoat.com
Hôm nay, chúng ta đang xem xét kỹ hơn Aave vì nó đang nhanh chóng khẳng định mình là công ty dẫn đầu thị trường trong lĩnh vực cho vay và đi vay của tài chính phi tập trung (DeFi). Giống như các giao thức DeFi khác, không yêu cầu quá trình đăng ký dài dòng, cũng như không yêu cầu bất kỳ tài liệu KYC (Biết khách hàng của bạn) hoặc AML (Chống rửa tiền).
Aave hoạt động như thế nào?
Để giao dịch trên Aave, người cho vay phải gửi tiền vào các liquidity pool (nhóm thanh khoản) và sau đó người dùng có thể vay từ các nhóm này. Mỗi nhóm đặt tài sản sang một bên làm dự trữ để phòng ngừa sự biến động. Các khoản dự trữ này cũng giúp đảm bảo rằng người cho vay có thể rút tiền của họ khi họ sẵn sàng thoát khỏi giao thức.
Aave có gần 20 loại tiền điện tử khác nhau có sẵn để cho vay và vay. Bao gồm trong kho dự trữ này là một số thứ mà bạn có thể đã nghe nói đến: DAI, ETH, BAT, LINK, MANA, MKR, SNX, USDT, USDC, TUSD, USDT, sUSD, BUSD, KNC, LINK, wBTC, ZRX, và tất nhiên, chính token AAVE nữa. Tuy nhiên, không phải tất cả các loại tiền điện tử đều có thể được sử dụng làm tài sản thế chấp.
Cách vay tiền trên Aave
Trước tiên, người ta phải khóa tài sản thế chấp để vay. Và số tiền bị khóa phải lớn hơn số tiền đã vay. Nếu bạn đã quen thuộc với thị trường tiền tệ DeFi, thì bạn sẽ nhận ra khái niệm về các khoản vay thế chấp quá mức. Với Aave, số tiền đó thường dao động từ 50 đến 75%. Và người đi vay phải duy trì tỷ lệ thế chấp. Nếu không, những người dùng khác có thể thanh lý chúng. Và họ sẽ được khuyến khích làm như vậy bằng cách mua lại vị trí được thế chấp dưới mức của họ để được chiết khấu.
Bất kể người dùng ký gửi tài sản thế chấp để cho vay hay đi vay, họ sẽ nhận được aToken để đổi lấy. Vì vậy, 10 DAI được gửi sẽ trả lại 10 aTokens. Các aToken tích lũy tiền lãi từ việc cho vay và chúng có thể được mua lại trên cơ sở 1:1. Aave cũng có các nhóm thanh khoản được thiết lập trên Balancer và Uniswap để trợ giúp mọi vấn đề về thanh khoản để người dùng có thể rút tiền khi sẵn sàng. Aave cũng sử dụng Chainlink như một oracle để thu thập dữ liệu về giá.
Lợi thế của Aave
Nói chung, nếu bạn đã đọc các bài viết khác của chúng tôi về DeFi, nhiều tính năng trong số này mà Aave cung cấp sẽ quen thuộc với bạn. Xét cho cùng, các giao thức DeFi có chung các đặc điểm. Tuy nhiên, đây là điểm mà Aave tự phân biệt với các công ty cùng ngành: Khoản vay cực nhanh - hay vay chớp nhoáng - hoặc flash loan (khoản vay không thế chấp), chuyển đổi tỷ giá và các loại tài sản thế chấp duy nhất.
Flash loan hay còn gọi là cho vay chớp nhoáng
Các khoản vay chớp nhoáng (Flash Loan) là một ưu điểm tuyệt vời của Aave và người dùng không cần bất kỳ tài sản thế chấp nào để sử dụng chúng. Đúng vậy, không có tài sản thế chấp! Làm sao có thể như thế được?
Thay cho tài sản thế chấp, có những yêu cầu về thời gian. Nói cách khác, người dùng phải trả lại khoản vay trong cùng một giao dịch. Nếu không, toàn bộ giao dịch sẽ thất bại.
Flash loan là DeFi tương lai và thế hệ tiếp theo. Chúng là đóng góp quan trọng nhất của Aave và chúng có tiềm năng đáng kinh ngạc. Vì mã này là mã nguồn mở nên các nhà phát triển khác sẽ có thể cung cấp chúng trên nền tảng của họ. Và các khoản cho vay nhanh có nguồn gốc từ không gian tiền điện tử. Nói cách khác, chúng không phải là thứ mà Aave vay mượn từ thế giới tài chính truyền thống và được tạo lại trong DeFi. Không, chúng là thứ hoàn toàn mới.
Bài viết này sẽ không đi sâu vào những cách phức tạp mà các nhà giao dịch kiếm được từ Khoản vay nhanh vì chúng phức tạp về mặt kỹ thuật. Nhưng lời giải thích đơn giản là, người dùng phải hoàn trả số tiền đã vay vào thời điểm khối tiếp theo được khai thác. Nếu không, mọi giao dịch đã xảy ra với số tiền đã vay sẽ bị hủy.
Yield farming
Có vẻ như không thể kiếm tiền với Khoản vay chớp nhoáng trong khoảng thời gian ngắn mà một nhà giao dịch phải thực hiện phép thuật của mình. Chúng thường được sử dụng cho Yield Farming, nhưng tiềm năng mà những khoản vay này sở hữu còn lâu mới được nhận ra vào thời điểm này. Hiện tại, có ba trường hợp sử dụng cho Khoản vay nhanh:
- Giao dịch chênh lệch giá (Arbitrage)
- Tái cấp vốn các khoản vay
- Hoán đổi tài sản thế chấp
Chuyển đổi lãi suất
Lãi suất chịu tác động của lực cung cầu. Đối với các giao thức cho vay như Aave, mối quan hệ giữa tính thanh khoản của nhóm và nhu cầu vay sẽ quyết định lãi suất. Vì vậy, khi nhu cầu vay tăng lên, nó làm giảm tính thanh khoản khả dụng, lãi suất tăng và người gửi tiền tạo ra nhiều thu nhập hơn.
Các nền tảng cho vay thường khóa người dùng vào lãi suất cố định hoặc lãi suất thay đổi. Tuy nhiên, với Aave, người dùng có thể chuyển đổi giữa lãi suất ổn định hoặc thay đổi. Điều này đảm bảo họ có thể nhận được mức lãi suất tốt nhất cho khoản vay.
Lãi suất thay đổi hoạt động như đã đề cập ở trên. Các thuật toán xác định lãi xuất dựa trên nhu cầu đối với nhóm tài sản. Với nhu cầu lớn hơn, cả người cho vay và người đi vay sẽ thấy lãi suất tăng.
Lãi suất ổn định, mặt khác, là khác nhau. Nó được xác định bằng cách lấy trung bình lãi suất trong 30 ngày qua cho một tài sản cụ thể. Lãi suất ổn định giúp người vay yên tâm khi biết rằng lãi suất của họ sẽ không chênh lệch đáng kể trong suốt thời hạn của khoản vay.
Tuy nhiên, đừng nghĩ lãi suất ổn định là lãi suất cố định. “Ổn định” trong trường hợp này chỉ có nghĩa là nó là một loại lãi suất biến đổi ổn định hơn. Những lãi xuất này ít bị ảnh hưởng bởi sự biến động của thị trường.
Điều làm cho chúng trở nên độc đáo là người dùng trên Aave có thể chuyển đổi giữa lãi xuất ổn định và lãi xuất thay đổi bất kỳ lúc nào. Và nhóm dường như đang trở nên tích cực hơn với mô hình lãi suất của họ để đảm bảo người dùng của họ nhận được con số mà họ đang muốn đạt được.
Tài sản thế chấp duy nhất
Nếu bạn đang tìm kiếm sự đa dạng khi lựa chọn các loại tài sản thế chấp, thì không cần tìm đâu xa. Aave có nhiều loại tài sản thế chấp DeFi đa dạng nhất trong không gian. Chúng tôi đã đề cập đến một số ở đầu bài viết. Nhưng bên cạnh các token phổ biến hơn như ETH, DAI và USDC, người vay sẽ sớm có thể nhận các vị thế trên token Uniswap LP và TokenSets.
Cách sử dụng Aave
Để bắt đầu, bạn sẽ cần một ví Web 3.0 như Metamask. Sau đó, truy cập https://app.aave.com/ và kết nối để gửi tiền của bạn. Từ đó, bạn có thể chọn một tài sản, số tiền bạn muốn cho vay và gửi token của bạn vào nhóm cho vay. Bạn luôn có thể theo dõi tiền lãi tích lũy của mình trong bảng điều khiển Aave.
Như đã đề cập trước đó, bạn sẽ nhận được aToken khi gửi tiền của mình. aTokens của Aave tương tự như cTokens của Compound vì bạn sẽ có một tài sản sinh lãi. Tuy nhiên, chúng khác nhau ở chỗ mỗi aToken sẽ luôn bằng tài sản cơ bản của nó. Token aETH sẽ có cùng giá trị với ETH.
Ngoài ra, cTokens đánh giá cao về giá trị với tiền lãi kiếm được, trong khi aTokens sẽ chỉ tăng về số lượng với tiền lãi kiếm được. Vì vậy, khi sự quan tâm của bạn tăng lên, số lượng aToken của bạn sẽ tăng lên. Trong khi chúng ta đang nói về chủ đề Tài chính tổng hợp, hãy xem cách nó so sánh với Aave.
Aave so với Compound
Cả Aave và Compound đều thế chấp quá mức các giao thức cho vay của họ. Cả hai đều sử dụng các nhóm cho vay mà từ đó người dùng có thể vay tiền. Và cả hai đều có token quản trị (xem bên dưới).
Về sự khác biệt, Aave phức tạp hơn Compound. Điều này có thể tốt và xấu. Compound thích hợp hơn ở chỗ giao diện người dùng (UI) của nó dễ điều hướng hơn. Tuy nhiên, đồng thời, điều tốt cho Aave là nó cung cấp nhiều tính năng hơn so với đối thủ đơn giản hơn của nó.
Ngoài ra, Compound không cung cấp lãi suất ổn định, ít chuyển đổi lãi suất hơn nhiều giữa lãi suất ổn định và lãi suất thay đổi. Compound cũng không cung cấp các khoản cho vay nhanh. Và tại thời điểm viết bài này, nó chỉ có sẵn 9 loại tài sản trong khi Aave có đến 20 loại. Tuy nhiên, đến thời điểm hiện tại (bài này được dịch) thì Compound cũng có flash loan và số lượng tài sản trên cả 2 nền tảng này đều đã nhiều hơn).
Nhìn chung, có vẻ như Aave một giao thức cho vay thắng hơn, nhưng Compound dễ sử dụng hơn vì nó có ít tính năng hơn. Nó cũng khuyến khích người cho vay và người đi vay tham gia bằng cách cung cấp cho họ các phần nhỏ của token COMP trong các khoảng thời gian thường xuyên như những cú đánh nhỏ dopamin để thu hút họ.
Aave cung cấp nhiều loại hỗ trợ tài sản hơn, trong khi Compound chỉ mới bắt đầu mở rộng các dịch vụ sản phẩm của mình thông qua các đại biểu quản trị.
Chắc chắn cuộc cạnh tranh giữa Compound và Aave sẽ ngày càng nóng lên. Mỗi người sẽ cố gắng cung cấp sản phẩm mở rộng, lãi suất tốt hơn và cải thiện trải nghiệm người dùng của họ. Nhưng Aave chỉ mới bắt đầu hoạt động khi đề cập đến quản trị cộng đồng trong khi Compound sắp trở thành Tổ chức tự trị phi tập trung (DAO) hoạt động đầy đủ. Cả hai đều có lợi thế của họ, vì vậy sẽ rất thú vị để xem nó diễn ra như thế nào.
Token AAVE
Trước đây token của AAVE có tên là LEND, nhưng sau khi phát triển nó đã được đổi tên thành AAVE cho có sự thống nhất và dễ nhớ. Bằng cách nắm giữ AAVE, người dùng có thể được chiết khấu phí. AAVE cũng sẽ được đặt cọc để quản trị. Điều này có nghĩa là những người cho vay AAVE sẽ có tiếng nói trong định hướng tương lai của dự án. Hơn nữa, những người cho thuê sẽ có thể stake nó để kiếm được một phần phí từ tiền lãi đã trả. Do đó, nhóm token đã stake nói trên có thể hoạt động như dự trữ khẩn cấp trong trường hợp thanh khoản độc hại hoặc sự kiện thiên nga đen.
Tương lai của Aave
Giống như các giao thức khác trong năm DeFi 2020, Aave đã tạo ra một miếng bánh ngon trên thị trường. Và trong khi vẫn còn tương đối mới và chưa hoàn thiện, Aave cũng cho một mức yield (lợi suất) thuộc loại tốt nhất trên thị trường.
Nó hỗ trợ rất nhiều loại tài sản, tính năng và công cụ để các nhà phát triển khác có thể tích hợp một số tính năng này vào dự án của họ. Xét cho cùng, xây dựng bằng các khối Lego chính là mục đích của DeFi. Aave đã giữ vị trí số 3 về tổng giá trị bị khóa (TVL), theo DeFi Pulse. Họ cũng cung cấp tính thanh khoản cao và sử dụng Nexus Mutual để bảo vệ chống lại rủi ro hợp đồng thông minh.
Nhưng Aave sẽ phải đối mặt với những thách thức tương tự như các dự án DeFi khác. Cụ thể là, làm thế nào để tiếp nhận những “chuẩn mực” từ thế giới tài chính truyền thống. Rốt cuộc, ai bên ngoài DeFi sẽ muốn sử dụng các giao thức này? Các dịch vụ như Hỗ trợ khách hàng có thể là thứ gì đó trở nên tập trung không? Chúng ta sẽ thấy về sau.
Các khoản chớp nhoáng để giải cứu
Các khoản vay trong lịch sử đã được giao dịch vì một lý do - để có thêm tiền. Người đi vay tìm kiếm nhiều vốn hơn số vốn mà họ hiện đang sở hữu. Vì vậy, ai sẽ muốn vay ít hơn số tiền họ hiện đang sở hữu? Nó giống như nói: “Được rồi, tôi sẽ cho bạn 500 đô la thế chấp để vay 100 đô la. Một thỏa thuận như vậy!
Những loại khoản vay này chỉ có ý nghĩa đối với những người biết rằng họ có thể hối hả và chuyển tiền xung quanh việc staking và Yield Farming để kiếm đủ tiền lãi khiến nó trở nên đáng giá. Nhưng ai ngoài DeFi Wizards có thể thực hiện các giao dịch như vậy?
Lập luận có thể được đưa ra rằng Khoản vay nhanh cho phép những người không có tài sản cố gắng kiếm lợi nhuận trong DeFi. Nếu cơ hội đó một mình thu hút nhiều người bên ngoài hơn, thì điều đó chỉ có thể tốt cho DeFi, phải không?
Từng có một câu chuyện kể về một hacker đã kiếm được 360,000 đô la lợi nhuận từ khoản vay chớp nhoáng 10 đô la. Không phải ai cũng muốn quảng bá việc hack, nhưng thực tế là nó có thể được thực hiện đã khá thú vị. Người ta không bao giờ có thể cố gắng kiếm được những khoản lợi nhuận khổng lồ như vậy trong tài chính truyền thống mà không phải chịu rủi ro lớn về đòn bẩy, tài sản thế chấp, v.v. Vẻ đẹp của các khoản cho vay chớp nhoáng nằm ở đó. Nếu kế hoạch tổng thể của người vay không hoạt động, giao dịch sẽ bị hủy. Đơn giản chỉ là như vậy. Thật là điên. Những loại khoản vay này rất thú vị và chúng mang đến cho những người chấp nhận sớm vô số cơ hội.
Phần kết luận
Người sáng lập của Aave, Stani Kulechov, tin rằng các nhà đầu tư phổ thông có thể tham gia một khi các rủi ro đã được định lượng và công khai. Tiền điện tử dễ biến động giá vẫn còn đáng sợ đối với những người không chấp nhận rủi ro. Tuy nhiên, nhóm Aave đang nghiên cứu các cách mới để bảo vệ các nhà cung cấp thanh khoản bằng các cơ chế quản lý rủi ro nhằm bảo vệ vốn được giữ trong giao thức của họ.
Một điều chắc chắn là; bối cảnh DeFi ngày càng trở nên phức tạp hơn với các sản phẩm và công cụ mới dường như liên tục vượt trội so với những sản phẩm và công cụ tiền nhiệm của chúng. Chắc chắn đó là một không gian rất thú vị.
Nguồn: Moralis
Blockchain, Crypto, DeFi, NFT, Tài sản số,... là những lĩnh vực biến đổi không ngừng. Để có thông tin và kiến thức cập nhật về lĩnh vực này, bạn chỉ cần truy cập BuocNgoat.com